光大信托-信益57号

第一还款义务人为标的债权债务人对标的债权 的偿还； 

第二还款义务人为本信托计划融资人建湖高投 的经营性收入及其他现金流支付信托资金收益 及信托计划到期对标的债权的回购； 

第三还款来源为保证人建湖城投落实担保责任； 

第四还款来源为本项目项下融资人建湖高投提 供的土地担保抵押

区域简介    

           江苏省盐城市建湖县，位于江苏省东北部、盐城市中 西部，东与射阳县相邻，南与盐城市盐都区隔河相望，西与 宝应县、淮安市和阜宁县毗邻，距盐城市区35千米，距省会 南京185千米。为全国财政收入百强县，2017年度建湖县全口 径财政收入为85.56亿元，一般财政预算收入为26.32亿元。

        建湖县经济发展较快，近年来工业经济向中高端、新兴 产业转型，第三产业在地方经济中的比重逐年增加；建湖县 高线技术经济区具备一定的区位优势，近年来发展较快。

        建湖通用机场项目已获省政府和军方批准，列入全省发 展规划，已完成一期建设，是苏北首家获得审批的通用机场 。规划8.15平方公里的航空产业园基础设施不断完善，获批 市级园区，已有艾雷奥特通用飞机、天一机场特种车辆、源 达航空电缆等一批项目入园，被评为江苏省小型飞机先进制 造业基地，被列为市“十大产业创新工程”，产业集聚发展 的态势正在形成

区域财政介绍

    建湖县2017年全年实现GDP510亿元，同比增长7.3%。

融资方介绍

担保方介绍—建湖县城市建设投资有限公司 

公司成立于2008年6月，注册资本为25亿元，其中建湖国资持有21.2%股权 ，建湖城资持有公司78.8%股权，实际控制人为建湖县国有资产管理委员会办 公室，当地最大的平台公司。   截至目前，建湖城投共发行“13建湖债、15建湖债、16建湖棚改项目债、1 7建湖城投PPN001”专项债券，规模共计44亿元，新世纪评级给予主体信用 等级AA，债项评级AA的评级。

项目亮点

亮点一：融资主体建湖高投，实际控制人为建湖县人民政府，主体评级AA，2017年总资产57.84亿，代建机场项目和科技孵化园项目收入稳定，合计2亿年收入，还款能力强；

亮点二：债务人建湖县高新技术科技园有限公司，建湖县高新技术经济区管理委员会100%控股；

亮点三：担保主体建湖城投，实际控制人为建湖县国有资产管理委员会，主体AA评级，当地最大融资平台，2018年6月末总资产约289亿，累计发行债券44亿元；

亮点四：用款项目为科技孵化园，前五年年均出租、出让利润为1.4亿元！现金流稳定；

亮点五：“五通一平”机场边商服用地抵押，现评估价值6亿，拿地价格1300元/平米，现周边地价4000余元/平米，变现能力极强，1.5倍覆盖本息；

亮点六：融资方5.99亿应收账款转让，1.5倍覆盖本息；