国元信托-安丰-201602007号集合资金信托计划

受让普洱市交通投资（集团）有限责任公司（以下简称“普洱交投”）持有的债务方为普洱市财政局的应收债权，账面价值不超过人民币2.348亿元的应收债权

100 万≤认购金额＜300 万   6.5%

300 万≤认购金额＜5000 万  6.7%

5000 万≤认购金额  6.9%

融资方：普洱市交通投资（集团）有限责任公司（国有独资，评级 AA 级，简称：普洱交投）

普洱市交通投资（集团）有限责任公司成立于 2011 年，注册资本人民币 5000 万元，系普洱市国资委出资组建的国有独资公司，法人代表张坤，经营范围包括：公路项目的投资与资产管理；公路管理、养护及相关设施开发与管理；建筑工程机械与设备租赁，建材销售；货物运输中转、仓储及相关物流配送；房地产开发经营；广告经营；社会经济及专业技术咨询策划服务（以上经营范围中涉及国家法律、行政法规规定的专项审批，按审批的项目和时限开展经营活动）。财务概况：截至 2015 年 9 月末，普洱交投资产总额 70.14 亿元，负债总额 26.96 亿元，净资产 43.18 亿元，资产负债率为 38.44%。

普洱交投整体财务状况正常，资产规模增长较快，主营业务突出，收入稳定，专业优势显著。作为普洱市重要的交通运输基础设施建设主体，具有一定的区域垄断经营优势。总体来说，普洱交投作为债券评级为 AA 级的国有独资企业，资产实力较强，信用良好。

项目所在地：普洱市

普洱市概况：普洱市位于云南省西南部，是云南省面积最大的地级市，总面积45,385平方公里，总人口数为237万，是云南省面积最大的一个地区。该市与越南、老挝、缅甸三国接壤，澜沧江纵贯全境，是国家“一带一路”战略的重要节点。未来，随着中国——东盟自由贸易区的建立、澜沧江——湄公河次区域合作的推进、泛亚铁路的建成，普洱市将成为我国面向东南亚、南亚开放的黄金前沿。

普洱市是我国通往东南亚的重要通道，全市已基本形成公路、水运、航空立体交通网络，沿边对外开放条件极具优势。昆明－曼谷国际大通道穿境而过；以思小高速公路、景永二级公路、思澜公路二期工程建成通车为标志，全市道路交通状况有了根本性的转变，现有公路总里程19047公里。被誉为"东方多瑙河"的澜沧江-湄公河纵贯全境，流经东南亚五国，国家级一类口岸思茅港，南下可低达越南、缅甸、老挝、泰国、柬埔寨等国家。普洱市曾是"茶马古道"上的重要驿站。是著名普洱茶的重要产地之一，也是中国最大的产茶区之一。

普洱山川秀丽，气候宜人，冬无严寒，夏无酷暑，享有"绿海明珠"、"天然氧吧"之美誉。普洱市自然资源丰富，有"怀金孕宝"之誉。已探明黄金储量103.7吨，铁储量仅惠民铁矿就达21亿吨，铜储量253万吨，铅储量35.5万吨，江城钾盐矿是全国唯一的可溶固体钾盐矿，储量达2000多万吨。全市水能蕴藏量1500万千瓦，是"西电东送"、"云电外送"的重要基地。全市林业用地面积4656万亩，是云南省重点林区、重要的商品用材林基地和林产工业基地。全市热区面积达250万公顷，占云南省的28.6%，位居第一。

财政状况：2015年，普洱市实现地区生产总值514.41亿元；财政总收入305.69亿元。近三年来，普洱市财政状况良好，财政收支基本平衡，略有结余，2015年普洱市地方一般预算收入较2014年呈现了恢复性增长态势。

担保方：普洱市国有资产经营有限责任公司（国有独资，AA 级政府融资平台，简称：普洱国资）

普洱市国有资产经营有限责任公司成立于2003年7月14日，注册资本人民币3亿元，系普洱市国资委出资组建的国有独资公司，普洱国资为AA级政府融资平台，是普洱市政府重点构建的综合性政府投资实施主体，其核心业务涵盖城市基础设施建设与运营、土地开发、公路开发建设、林业投资经营、国有资产经营和管理等。

财务概况：截至2015年9月末，普洱国资资产总额130.33亿元，负债总额80.05亿元，净资产50.28亿元，资产负债率为61.42%。普洱国资资产规模较大，经营情况稳定，其主营业务普洱市一级土地开发未来仍有较大的增长空间。作为普洱市城市基础设施建设主体，普洱国资目前在建的项目较多，预计未来将带来稳定的经营性现金流。同时，作为AA级发债主体，普洱国资自身信用状况良好，融资渠道通畅，因此有能力为普洱财政按约定偿还债务提供不可撤销的连带责任保证担保