山西信托-信德10号集合资金信托计划

信托计划成立合伙企业与山西双明房地产开发公司共同成立项目公司参与山西太原市杨家峪村城中村改造

A 类：100-300万  9.0%/年

B 类：300－600万  9.5%/年 

C 类：600以上  10.0％/年

1、结构化设计，中间级由山西信托自有资金认购，劣后级为XX股权投资管理公司购买；

2、有限合伙企业在项目公司占多数董事会及监事会席位，全程把控公司经营施工销售财务印鉴等重大事项；

3、合伙企业占有项目公司49%股权；

4、对合作期限及退出机制进行严格约定，具体事项及实施办法，签【合作协议】

项目亮点

1、山西信托自有资金认购中间级，充分体现山西信托对此项目的信心和决心。

2、城中村改造项目可享受政策性优惠：

（1）杨家峪村城中村改造项目已列入太原市政府2013年重点推进的计划中，项目的实施具有政策方面的有力保障；

（2）改造项目土地价格低，因此楼面地价以及综合成本低，在该区域有较大价格优势。目前，在周边区域的出让土地挂牌价约为300万元/亩，成交价在500万元/亩左右，城中村改造土地价格约为400万元/亩左右。因此，杨家峪村改造项目土地价格具有很大优势；

3、信托＋房企合作开发优势：

城 中村项目运作过程中最复杂的环节就在于前期，对于开发模式的选择就至关重要，信托参与城中村改造项目开发，最好采用联合开发的模式（与有实力、有经验的房 地产开发企业合作开发、通过转让方式取得城中村项目），共同搭建和共享“资源+资金”的平台，一方面可以风险共担利益共存，另外一方面可以充分保证项目运 作资金。

4：管理人山西信托实力背景强大，山西省政府背景信托公司，注册资本10个亿

5:  交易对手房地产公司实力背景，国家一级房地产开发资质

6:  项目优势：区域优势／价格优势／配套措施

山西双明房地产开发有限公司，公司简介

山西双明房地产开发有限公司成立于1999年5月17日，是股份制有限责任公司，注册总资本3亿多元，年销售平均8亿元，为国家一级开发资质。

政府高度重视

该项目正处于太原市“北展东扩、南移西进”发展思路及新提出的生态新区的规划内；杨家峪村城中村改造项目已列入太原市政府2013年重点推进的计划中，项目的实施具有政策方面的有力保障；

区位优势

位于城市中心,

项目整体板块位于府东街东延线，距市中心直线距离2.6公里，只需10分钟车程，到达飞机场也只需十五分钟车程